907年，朱全忠滅唐建樑。從此，中國歷史進入五代十國時期。即樑、唐、漢、週五代，因前朝年號有與此相同的，後人在此五代前加一個“後”字以示區分。同時並存的十國分別爲：前蜀、吳、閩、吳越、楚、南漢、南平、後蜀、南唐和漢。五代十國時期，軍閥割據混戰，朝代更替頻繁。朱全忠建立後梁之後，首先進討伐的就是坐鎮山西的李克用。李克用帶兵追剿農民義軍路過朱全忠駐守的汴州時因糧草不足前去相借。不料，言語衝犯了朱全忠，險些被他用大火燒死。從此二人結下了冤仇。李克用聽說朱全當了皇帝，還因“全忠”之名爲已故唐朝皇帝所賜，現在倍感恥辱，而原名“朱溫與“豬瘟”諧音不吉利，將名字改成朱晃，心中又急、又氣、又恨、又可笑，便決出兵討伐，但又怕兵力不夠，反弄巧成拙被朱晃吞掉。
想來想去，就想到了北方契丹族首領耶律阿保機。契丹族屬遊牧民族，善騎射，驍勇善戰。李克用覺得如與之合，必能打敗朱晃，滅了後梁。忙派人前去說服耶律阿保機。當時契丹族已經耶律阿保機早有南犯之心。一聽李克用要與自己聯手攻打後梁，滿心歡喜，當即表同意，還親自前往李克用處與之商談此事。二人一見，甚爲投機，遂結爲兄弟，久，約好一起進攻樑朝時間，各自回營準備。令李克用意想不到的是，耶律阿保機回營後，朱晃便派人對其進行利誘。耶律保機一則被朱晃所送禮物引誘：二則細想之下覺得朱晃勢力強大，即使自己與李克聯手也未必能勝，竟然背棄前盟，反與朱晃結成聯盟。李克用得到消息後急火攻心臥牀不起。
不久，李克用就覺得自己大限已到，不由得悲憤不已。李克用有一個兒子名叫存勖。此子驍勇無比，又很有軍事頭腦。這一天，他來探望病中的父親。李克用一到威武強健的兒子，眼中閃了閃，心中升起一股希望，拉住兒子的手，語重心長地道：“孩子，爲父之所以如此，全爲三人所致。一個是朱晃，其中原因，我不講你清楚;一個是現在朱晃手下的劉仁恭;還有一個就是契丹首領耶律阿保機。劉仁恭我對他有恩，曾保舉他做官，誰知這個狼心狗肺之輩居然投靠了朱晃，公然與我爲敵耶律阿保機曾與我結爲兄弟，誓殺朱晃，不想此人也是見利忘義的小人，被朱晃誘，投他而去。爲父自知大限已到，不過，胸中這三口惡氣不出，我死不瞑目啊說到這兒，他停下來，喘了口粗氣，命人取來三支利箭，親手交給兒子。
這才繼續說道：“兒啊!爲父知你英勇善戰，一定會給爲父報仇。今日，爲父親給你這三利箭，你一定牢牢記住那三個人便是你殺父的仇人，有朝一日，用這三支箭親手射殺此三人。李存勖見到父親說完這幾句話，眼神都已散亂，早已淚流滿面。他“撲通”一跪倒牀邊，雙手恭恭敬敬接過三支箭，哽咽着說道：“父王，您放心，孩兒一定手此三人。不報此仇，誓不爲人!”李克用聞聽，嘴角露出一絲微笑，慢慢閉上了眼李存勖見父親死了，悲痛欲絕。身旁一個老家人流着淚勸道：“少爺節哀，保身體要緊。哭壞了身子，如何給老爺報仇啊!”存助聞聽，心裏一驚，心想道：是啊哭有什麼用?又不能將父王哭轉回來，又想起父親臨終遺言，忙擦乾眼淚，暗下心，一定要在最短的時間內除掉李家這三個不共戴天的大仇人，以慰父親在天之靈。
料理完喪事，李存勖繼承了父親李克用的晉王位。爲報父仇，他開始加緊操練馬。李克用本就很有指揮才能，給他打下了良好的基礎。再加之李存勖青出於藍而於藍，既有乃父之風，又有自己領兵作戰的一套，很快就把自己手下這支沙陀族騎訓練得紀律嚴明，英勇無敵。
不久，李存勖便決定出兵。他第一個攻擊的目標就是朱晃。出征前，李存勖前往家廟裏祭拜，祈禱父親在天之靈保佑自己。同時他將供奉在家廟裏父親所贈的三支箭恭恭敬敬地取出來，裝進隨身而帶的絲套裏，這才向朱晃的老巢進朱晃率50萬大軍迎擊，兩軍展開了慘烈無比的戰鬥，直殺得風雲變色、天昏暗。李存勖雖受傷不敵朱晃，但他的騎兵將士個個驍勇善戰，以一頂十。又加上每作戰，李存勖都身先士卒，衝殺在前，這極大地鼓舞了士氣。因此，朱晃軍兵雖衆卻屢戰屢敗，狼狽不堪。李存勖每次取勝，還刻意將朱晃羞辱一番。特別是揭穿他爲農民軍、出身低賤，且做過背叛投降、寡廉鮮恥之事。朱晃羞愧氣恨交併，竟一病不起，嗚呼哀哉了。李存勖氣死朱晃，又一鼓作氣攻破幽州，殺死了劉仁恭父子，報了第二個仇。後回師休整。
李存勖知道要殺耶律阿保機，與殺劉仁恭不一樣，不能僅憑一時之氣，要有足的實力。他養精蓄銳，臥薪嚐膽，九年之後，兵力大增。李存勖率軍出擊，大敗南下的契丹兵，把耶律阿保機趕回老家。從此之後，李存勖雄霸中原。但是，他還有一個心腹之患，那就是朱晃的兒子朱瑱。朱瑱繼位後還想爲父仇，統一北方，李存勖成爲他的勁敵。兩人兵戎相見十年。923年，朱瑱終因不敵存勖宣告失敗。後梁從朱晃建國到朱瑱亡國不足17年，在歷史的長河中如曇花一流星一閃。李存勖滅了樑朝之後又率軍統一了北方。自己登基稱帝，國號爲唐，史稱後唐。李存勖則爲莊宗皇帝。
